别只盯着黄金：AI 才是新的通胀对冲工具

9月CPI报告预计10月14日公布，整体通胀将从8月的3.4%升至3.7%，而美联储预计通胀到2029年才回到2%目标。作者认为本轮通胀更窄、由油价与霍尔木兹海峡因素驱动，房地产和黄金这次未必奏效，AI 是更好的对冲，看好 Micron、Nebius、Vistra 等算力与内存产能持有者，而非超大规模云厂商。